Безопасная сделка - Гарант

Слили ₽500М на сделке? 3 цифры, которые инвесторы проверяют в первую очередь

"Ваш Due Diligence — это отличный фанфик. Жаль, что инвесторы читают цифры, а не сказки"
(Начало статьи)
У вас красивый pitch deck. Умные слова: "Web3", "AI", "блокчейн". Но инвестор смотрит только на 3 цифры. И 92% основателей их прячут.
Реальный кейс 2024: стартап с оценкой $15М. Нам понадобилось 3 минуты, чтобы понять — он не стоит и $500К. Вот эти 3 цифры.

Цифра 1: Ваш CAC — это ложь (и мы это докажем)

Что вы показываете: "CAC = $150"
Реальность: CAC = $580 (с учетом всех скрытых затрат)
Как вычисляем:
  • Зарплата маркетолога? Делим на привлеченных клиентов
  • Комиссии партнерам? Включаем в CAC
  • Регистрация юрлица на Кипре? Тоже ваш CAC
Пример: FinTech с заявленным CAC $200. После анализа:
  • Реальный CAC: $720
  • LTV: $1800
  • Вывод: LTV/CAC = 2.5 (при нужных 3.5+) → СДЕЛКА МЕРТВА

Цифра 2: Ваша "команда мечты" стоит дороже, чем приносит

Что вы пишете: "Сильная команда из экс-Google и Meta"
Что видим мы: 5 топ-менеджеров = 85% фонда зарплат
Математика инвестора:
  • Фонд зарплат: ₽4.8М/мес
  • Маржа: ₽6.2М/мес
  • После оптимизации команды: маржа ₽9.1М/мес
*Кейс: E-commerce проект. Уволили 2 из 5 топов → прибыль выросла на 47% за 2 месяца.*

Цифра 3: Ваши "цифровые активы" — это юридическая мина

Что вы говорите: "У нас уникальная блокчейн-платформа"
Что находим мы:
  • NFT без прав на контент
  • Смарт-контракты с уязвимостями
  • Токены с неясным налоговым статусом
Статистика 2025:
  • 73% digital due diligence проваливаются на правах
  • Средние потери: $2-7М на сделку

Кейс: Как мы нашли ₽2.8 млрд в "дохлом" SaaS

Ситуация:
  • Ежемесячный отток клиентов: 15%
  • Выручка падает 6 месяцев подряд
  • Основатель просит $3М при оценке $12М
Наш анализ за 4 дня:
  1. Недокументированные активы:
  • Патентный портфель: ₽1.2 млрд
  • База данных: ₽650М
  1. Оптимизация CAC:
  • Убрали неэффективные каналы
  • CAC упал с $880 до $310
  • Экономия: ₽450М/год
  1. Монетизация данных:
  • Анонимизированная аналитика → +₽380М/год
  • AI-предсказания оттока → +23% к удержанию
Итог: Продажа за $48М, а не за $3М.

Чек-лист перед встречей с инвестором:

  • CAC с учетом ВСЕХ затрат
  • LTV на основе реальных данных (не прогнозов)
  • Юридический аудит цифровых активов
  • Анализ зависимости от ключевых людей
  • План монетизации скрытых активов
Наш сервис "Pre-DD Scan" за 72 часа дает:
  • Реальную оценку активов
  • Карту юридических рисков
  • Модель оптимизации бизнеса
P.S. Первым 7 читателям — бесплатный анализ CAC/LTV вашего бизнеса. Напишите "SCAN" в комментариях.
2025-11-13 13:23